國務院總理李克強日前主持召開國務院常務會議時表示，棚戶區改造是體現以人民為中心發展思想的重大民生工程，是推動新型城鎮化的重要舉措。近年來棚改工作取得顯著成績，過去8年已使8000多萬住房困難群眾“出棚進樓”，既改善了民生，也帶動了有效投資消費和去庫存。
李克強指出，實施2018年到2020年3年棚改攻堅計劃，再改造各類棚戶區1500萬套，加大中央財政補助和金融、用地等支持，以改革創新的舉措、堅持不懈的韌勁啃下“硬骨頭”，兌現改造約1億人居住的城鎮棚戶區和城中村的承諾。
對此，華泰證券認為，房地產銷售主要受到兩方面的影響，一方面是正常的購房需求，另一方面是棚改。目前正常的購房需求受到抑制，且占比更大，同時棚改的城市在進一步下沉、且套數降低，因此預計銷售仍然會保持回落趨勢，但要有下限思維；2)投資增速將進一步提高，主要是開發商預期的進一步加強，而且棚改如果采取消耗當地庫存的方式，那么原有項目的開發建設、新項目的拿地獲取，都將對地產投資增速帶來很大提升。
華泰證券建議，本次會議的政策實施之后將延長樓市的銷量下行周期，在融資較難的情況之下，更有利于龍頭企業的表現，原有先殺估值、再殺業績的下行周期被打破，我們認為估值下行已經接近完成，當前的業績能夠保持增長，因此地產板塊也會迎來一定量級的反彈，選擇龍頭企業進行配置，主要包括招商蛇口、萬科A；同時三四線城市布局較多的公司也可以關注，主要包括藍光發展、新城控股等；北京主題還沒結束，關注金融街。（原標題：國務院再推棚改計劃 地產龍頭股或受益）